Льгота на долгосрочное владение ценными бумагами (ЛДВ) в 2024–2025 годах: условия, расчет, как получить

Льгота на долгосрочное владение ценными бумагами (ЛДВ) — это налоговый вычет, позволяющий снизить или полностью освободиться от НДФЛ при продаже активов, которыми инвестор владел более 3 лет. Рассмотрим, как работает эта льгота, какие бумаги под нее попадают и как ее правильно оформить.

Что такое ЛДВ?

ЛДВ — это возможность не платить налог с прибыли от продажи ценных бумаг, если они находились в собственности более 3 лет. Вычет применяется только к положительному финансовому результату (разнице между ценой продажи и покупки), но не распространяется на:

дивиденды и купоны;
валютные операции;
фьючерсы и опционы.

Важно: ЛДВ действует только для бумаг, купленных после 1 января 2014 года.

Какие бумаги попадают под льготу?

До 31 декабря 2024 года вычет применяется к любым бумагам, торгующимся на бирже. С 1 января 2025 года льгота сохранится только для:

ценных бумаг российских бирж;
эмитентов из России или стран ЕАЭС.

Пример: Акции китайской компании, купленные в 2022 году, при продаже в 2025 году не подпадут под ЛДВ.

Важное уточнение: если трехлетний период владения иностранными ценными бумагами истекает до конца 2024 года, инвестор сохраняет право на применение налоговой льготы. Это положение касается всех без исключения зарубежных активов, включая замещающие облигации.

Не попадают под льготу:

бумаги, купленные на ИИС (даже при переводе на брокерский счет);
активы внебиржевого рынка;
паи закрытых ПИФов (кроме торгуемых на бирже).

Как считается срок владения?

Если бумаги куплены одной сделкой, срок считается от даты покупки до даты продажи.
При постепенном наращивании позиции применяется метод FIFO (первые купленные бумаги продаются первыми).

Пример:

В 2020 году куплена 1 акция Х, в 2021 — еще одна.
При продаже одной акции в 2023 году первой «уйдет» акция 2020 года.

Нюанс: Если бумагами одной компании торговали на разных брокерских счетах, ЛДВ не применяется.

Размер вычета

Максимальная сумма, освобождаемая от налога, — 3 млн рублей за каждый полный год владения.

Пример:

Акции куплены за 1 млн руб., проданы через 4 года за 5 млн руб.
Прибыль: 4 млн руб.
Лимит вычета: 3 млн × 4 года = 12 млн руб.
Налоговая база: 4 млн – 12 млн = 0 (налог не платится).

Если прибыль превышает лимит, НДФЛ (13%) уплачивается с разницы.

Как получить ЛДВ?

Автоматически через брокера (уточните у своего брокера про эту возможность).
Через налоговую — если брокер не учел льготу, подайте декларацию 3-НДФЛ с подтверждающими документами.

Документы: выписки со счетов, отчеты брокера.

Особые случаи

1. ЛДВ для бумаг высокотехнологичного сектора

Если бумага входит в перечень Мосбиржи, можно получить льготу уже через 1 год владения. Условия:

бумага должна быть в перечне на момент покупки и продажи;
максимальная налоговая база — 50 млн руб. (совместно с пятилетней льготой).

2. Льгота при владении более 5 лет

Не облагается налогом доход от продажи акций, которыми владели более 5 лет, если:

эмитент не владеет недвижимостью (>50% активов);
предоставлены документы от компании-эмитента.

В чем разница между 3-летней и 5-летней льготами?

Хотя обе льготы позволяют не платить НДФЛ при продаже акций, между ними есть критически важные различия:

Критерий	ЛДВ (3+ года)	5-летняя льгота
Срок владения	От 3 лет	От 5 лет
Какие активы подходят	Акции, облигации, паи БПИФ	Только акции
Ограничение по эмитенту	Торгуются на росбирже (с 2025 – только РФ/ЕАЭС)	Российские акции с недвижимостью <50% активов
Лимит вычета	3 млн руб. за каждый год владения	Без лимита (если не превышен общий лимит 50 млн руб. с другими льготами)
Документы	Не нужны (брокер применяет автоматически)	Нужна справка от эмитента о доле недвижимости
Применяется к ИИС?	Нет	Нет

Когда выгоднее каждая из льгот?

1. ЛДВ (3 года) – проще, но с ограничениями

Подходит, если не хочешь возиться со справками.
Выгодна для облигаций и биржевых паев (5-летняя льгота на них не распространяется).
Минус: есть лимит (3 млн руб./год владения). Если прибыль больше – придется платить налог с разницы.

2. 5-летняя льгота – сложнее, но безлимитная

Идеальна для акций с высокой доходностью (например, купил за 1 млн, продал за 20 млн – весь доход без налога).
Главное условие: компания не должна быть “недвижимостной” (>50% активов).
Минус: нужно доказывать статус эмитента через справку.

Пример: когда что выбрать?

Сценарий 1

Инвестор держал акции Сбера 4 года:

ЛДВ: освободит 12 млн руб. (3 млн × 4 года). Если прибыль 15 млн, налог – с 3 млн.
5-летняя льгота: не применима (срок меньше 5 лет).

Сценарий 2

Инвестор держал акции “Яндекса” 6 лет:

ЛДВ: освободит 18 млн руб. (3 млн × 6 лет).
5-летняя льгота: если “Яндекс” подтвердит, что недвижимость <50% активов – вся прибыль без налога, даже если это 50 млн руб.

Вывод

3-летняя ЛДВ – для быстрого освобождения от налога, но с лимитом.
5-летняя льгота – для крупных прибылей, но требует проверки бизнеса эмитента.

Важно: Эти льготы не суммируются. Если бумага в собственности 5+ лет, можно выбрать более выгодный вариант (обычно это 5-летняя льгота).

Итог

ЛДВ позволяет не платить налог с прибыли от продажи бумаг, которыми владели более 3 лет.
С 2025 года льгота действует только для российских бумаг и эмитентов ЕАЭС.
Максимальный вычет — 3 млн руб. за каждый год владения.
Для ИИС и некоторых других активов ЛДВ не применяется.

Правильное использование льготы помогает снизить налоговую нагрузку и повысить доходность долгосрочных инвестиций.

Кто дочитал до этого момента — молодец. 😁
Заходите в мой Telegram, если читаете телеграм-каналы

👍 напишите комментарий, если есть что сказать
✍️ добавьте сайт в закладки, если не добавили
🔥 делитесь с близкими и друзьями